세액공제 없이 매년 1,800만 원을 연금저축펀드에 투자하고, 3년마다 5천만 원씩 꺼내 썼을 때 22년 후 자산은 얼마일까요? 수익률 5~10% 시나리오별로 결과를 분석해봅니다.
세액공제 없이 연금저축펀드에 22년간 투자하고, 3년마다 5천만 원씩 꺼내 쓰면 얼마가 남을까?
노후 준비를 위해 장기적인 투자를 계획할 때, 단순히 '얼마를 넣느냐'보다 더 중요한 질문이 있습니다. 바로, '언제 어떻게 꺼내 쓰느냐' 입니다. 매년 꾸준히 투자하더라도, 중간에 큰돈을 꺼내 쓰게 되면 장기 수익에 어떤 영향을 미칠까요?
이번 포스팅에서는 세액공제를 받지 않고 연간 1,800만 원을 22년간 연금저축펀드에 투자하고, 3년마다 5천만 원씩 인출했을 때, 최종 자산이 수익률에 따라 얼마나 달라지는지를 분석해봅니다.
1. 가정 설정: 매년 1,800만 원 투자 + 3년마다 5천만 원 인출
우선 기본 시나리오를 살펴보겠습니다. 세액공제를 받지 않기로 한 이유는, 소득이 높지 않거나 IRP로 세액공제를 모두 채웠기 때문일 수 있습니다. 이렇게 되면 단순히 '절세용'이 아니라, 노후를 위한 순수한 자산 증식 수단으로 연금저축펀드를 활용하는 것이죠.
- 연간 투자금: 1,800만 원
- 투자 기간: 22년
- 인출 패턴: 3년마다 5천만 원씩 꺼냄 (총 7번, 총 인출액 3억 5천만 원)
- 세금 없음 가정 (비과세 계좌 또는 연금 수령 시점이 아닌 인출 시, 복잡한 과세 제외)
중간에 큰돈을 인출한다는 점에서, 단순한 복리 계산보다 현금 흐름 중심의 시뮬레이션이 필요합니다. 3년에 한 번씩 5천만 원을 꺼내는 이 전략이 자산 증식에 어떤 영향을 줄지 수익률별로 살펴보겠습니다.
2. 수익률 5%일 때: 9,824만 원 남는다
수익률이 5%로 비교적 안정적인 경우를 가정하면, 22년 후에 최종 자산은 약 9,824만 원입니다. 중간에 총 3억 5천만 원을 꺼내 썼음에도 불구하고 자산이 남는 이유는 복리의 힘 덕분입니다.
특히 투자 초기에는 자산이 작기 때문에 인출의 영향이 크지 않지만, 시간이 흐를수록 원금과 이자에 대한 복리 효과가 누적되며, 인출에도 불구하고 자산이 늘어나는 구조가 됩니다. 다만, 1억이 채 안 되는 금액으로 마무리되므로, 보수적인 수익률 가정 하에서는 인출 시점과 투자 지속의 균형이 매우 중요합니다.
3. 수익률 6%일 때: 약 1억 1,526만 원
수익률이 1%p 오르면 결과는 훨씬 달라집니다. 6% 수익률을 기준으로 하면, 22년 후 자산은 약 1억 1,526만 원으로 증가합니다. 5%보다 약 1,700만 원이 더 많은 금액이 남는 셈입니다.
수익률 1% 차이가 장기적으로는 큰 차이를 만들 수 있다는 걸 보여주는 대표적 사례입니다. 같은 금액을 같은 기간 투자해도, 수익률이 높아질수록 인출 후 자산의 회복 속도도 더 빠르게 이루어집니다. 이처럼 수익률 6%는 현실적으로도 달성 가능한 수준이라 장기 플랜으로 고려해 볼 만합니다.
4. 수익률 7%일 때: 1억 3,549만 원
수익률이 7%에 도달하면 복리 효과는 눈에 띄게 커집니다. 3억 5천만 원을 인출하고도 최종 잔고는 약 1억 3,549만 원으로 늘어납니다. 여기서 주목할 점은, 인출한 금액 대비 남은 자산의 비중이 점점 커진다는 점입니다.
즉, 같은 방식으로 돈을 꺼내 쓰더라도, 복리 성장 속도가 빠른 고수익률 구간에서는 인출의 충격이 점차 줄어드는 것을 알 수 있습니다. 특히 수익률이 7% 이상인 경우에는 노후생활 중 중간 자금 활용과 자산 증식을 병행할 수 있는 이상적인 구조가 됩니다.
5. 수익률 8%일 때: 1억 5,950만 원
이제는 본격적으로 자산이 눈에 띄게 증가하는 구간입니다. 수익률 8%라면 22년 후 자산은 1억 5,950만 원으로 계산됩니다. 단순히 6% 대비 4천만 원 이상 더 남게 되는데, 이 역시 복리 효과가 가속화되기 때문입니다.
자산이 많을수록 이자에 대한 수익도 커지므로, 인출한 금액보다 남은 금액이 더 빨리 회복되는 상황이 됩니다. 실제로 자산 규모가 커질수록, 수익률 1% 차이는 훨씬 더 큰 결과의 차이로 이어지게 됩니다.
6. 수익률 9%일 때: 약 1억 8,798만 원
9% 수익률은 주식형 ETF나 고성장 펀드에서 장기적으로 목표할 수 있는 수준입니다. 이 경우, 인출에도 불구하고 자산은 1억 8,798만 원까지 증가하게 됩니다.
처음 투자한 총금액은 22년간 3억 9,600만 원이었고, 3억 5천만 원을 꺼내 썼다는 점을 고려하면, 4천만 원 남짓의 원금이 남은 상태에서 복리 수익으로 자산이 거의 2억 가까이 회복된 셈입니다. 꾸준한 투자와 합리적인 인출이 병행된다면, 수익률 9% 수준에서도 매우 안정적인 자산운용이 가능합니다.
7. 수익률 10%일 때: 2억 2,176만 원
마지막으로, 수익률 10%는 이상적인 시나리오입니다. 이 경우 최종 자산은 약 2억 2,176만 원으로, 총 인출액 3억 5천만 원 외에도 별도로 2억 이상이 남게 됩니다.
10% 수익률이 매년 꾸준히 유지되기는 쉽지 않지만, 장기적으로 우량 자산이나 자산배분 전략을 잘 구성하면 도전해볼 수 있는 수준입니다. 특히, 이처럼 높은 수익률을 꾸준히 달성한다면, 노후 자금을 중간에 꺼내 쓰면서도 다시 복원하거나 심지어 증가시킬 수 있는 역량이 생깁니다.
결론: 중간 인출 전략은 수익률이 관건!
이번 분석에서 가장 중요하게 봐야 할 포인트는 다음과 같습니다.
- 수익률이 높을수록, 중간 인출의 영향을 빠르게 회복할 수 있다.
- 같은 인출 전략이라도 복리 수익에 따라 결과가 완전히 달라진다.
- 3년마다 5천만 원이라는 큰 금액을 꺼내면서도 1억 이상 자산을 남길 수 있다는 점은 장기 투자의 강력한 장점이다.
만약 여러분이 노후를 대비하면서도 중간에 자금을 꺼내 써야 할 필요가 있다면, 이처럼 장기적으로 수익률을 끌어올릴 수 있는 자산배분 전략과 인출 계획을 함께 세우는 것이 중요합니다.